1.1 (ب) الاستثمارات - كتاب الإدارة المالية - الصف 11 - الفصل 1 - المملكة العربية السعودية

📚 الاستثمارات وتمويل الأعمال التجارية

المفاهيم الأساسية

الاستثمار: عملية توظيف الأموال أو الموارد في مشروع، على أمل الحصول على ربح أكبر في وقت لاحق.

المحفظة الاستثمارية: مجموعة الأصول المملوكة للمستثمر.

المحفظة المتنوعة: محفظة تحتوي على مجموعة متنوعة من الأصول المختلفة.

المدير المالي: المسؤول عن الإشراف على ميزانيات المنظمة والتدفقات النقدية الداخلة والخارجة، وضمان وجود الأموال اللازمة لأداء العمل اليومي.

خريطة المفاهيم

```markmap

الإدارة المالية

الجزء 1: مقدمة في الإدارة المالية

الفصل 1: مقدمة في أساسيات المالية

#### ما الوظائف الرئيسة للمؤسسات المالية؟

• (سؤال مطروح للدراسة في الصفحة)

#### مثال على المؤسسات المالية

• المؤسسات المالية في مركز الملك عبد الله المالي في الرياض

#### أهداف التعلم (الفصل)

##### 1. عرض صورة عامة عن وظيفة المؤسسات المالية وتقديم أمثلة عديدة عليها.

##### 2. معرفة أن الممارسات المالية تختلف باختلاف الثقافات في جميع أنحاء العالم.

##### 3. شرح أقسام المالية الرئيسة.

##### 4. وصف المفاهيم المالية الرئيسة التالية:

• مصادر التمويل
• العائد والمخاطرة
• الرفع المالي
• تقويم الأصول

##### 5. شرح كيفية اختلاف المالية عن التخصصات التجارية الأخرى، ومدى ارتباطها بها.

#### دور المؤسسات المالية

##### أنواع المؤسسات المالية ووظائفها

###### البنوك التجارية

• تسهل تحويل الأموال من المقترضين إلى المقترضين.

###### الأسواق المالية

• تسهل تبادل الأسهم والأوراق المالية بين البائعين والمشترين.
• مثال: السوق المالية السعودية (تداول).

###### مؤسسات أخرى

• تؤثر على مستوى الدخل واستقرار أسعار المستهلك.
• مثال: البنك المركزي السعودي.

##### المشاركون في الأسواق المالية

• تتنوع من مؤسسات وشركات كبرى والحكومة إلى المتداولين المستقلين والأفراد المدخرين.

##### أهمية المعرفة المالية

• تساعد على التفاعل بشكل أفضل مع البيئة المالية الحالية.
• حيوية للاستعداد للعمل في السوق العالمية.

##### الاختلافات الثقافية في الممارسات المالية

• يمكن أن تختلف الأساليب والمواقف تجاه الممارسات المالية باختلاف الثقافات.
• بعض الممارسات قد لا تكون قابلة للتطبيق مباشرة في المملكة العربية السعودية.
• مثال: مفهوم العائد النقدي هو أمر أساسي لتمويل الأعمال.

#### طبيعة القرارات المالية

##### التخصيص عبر الزمن

• القرار المالي يتخذ في الحاضر، لكن العائد يتحقق في المستقبل.
• مثال: استثمار الشركات في المخزون والمعدات.
• مثال: منح البنك التجاري قرضاً.

##### التخصيص في ظل عدم اليقين

• المستقبل مجهول والأحداث متوقعة لكن غير مؤكدة.
• الأحداث غير المتوقعة تضفي حالة من عدم اليقين والمخاطر (احتمال الخسارة).
• يمكن إدارة المخاطر لكنها تبقى عنصراً رئيسياً في دراسة المالية.

#### 1.1 أقسام المالية

##### مجالات المالية الثلاثة

###### مالية الأعمال التجارية

###### الاستثمارات

###### المؤسسات المالية

##### التداخل بين المجالات

• تتخذ قرارات الاستثمار وتمويل الشركات في البيئة المالية الحالية ومؤسساتها.
• مالية الأعمال التجارية تعتمد على وجود أفراد يرغبون في الاستثمار وشراء أوراق مالية جديدة.

##### 1.1 (أ) المؤسسات المالية

###### الوظائف

• إنشاء الأصول المالية (مثل: الودائع المصرفية).
• إنشاء أسواق لتداول الأوراق المالية (مثل: السوق المالية السعودية "تداول").
• تنظيم الأسواق المالية.
• تحويل المدخرات إلى أموال عبر البنوك الاستثمارية والوسطاء الماليين (البنوك التجارية، جمعيات الادخار والتسليف، شركات التأمين).

###### تداول الأصول المالية

• يتم تداول الأصول المالية كأوراق مالية في الأسواق الثانوية (مثل: السوق المالية).
• المشاركون: كبار المستثمرين وصغارهم.

##### 1.1 (ب) الاستثمارات

###### التعريف

• عملية توظيف الأموال أو الموارد في مشروع، على أمل الحصول على ربح أكبر في وقت لاحق.

###### المحفظة الاستثمارية

• مجموعة الأصول المملوكة للمستثمر.
• المحفظة المتنوعة: تحتوي على مجموعة متنوعة من الأصول المختلفة.

###### دراسة الاستثمارات

• تحليل الأصول الفردية والمحافظ الاستثمارية.
• التخطيط المالي.

###### العوامل المؤثرة

• تؤثر البيئة المالية ومجموعة من العوامل على قرار المستثمر بشراء أو بيع أصول معينة.

##### 1.1 (ج) تمويل الأعمال التجارية

###### دور المدير المالي

• المسؤول عن الإشراف على ميزانيات المنظمة والتدفقات النقدية الداخلة والخارجة.
• ضمان وجود الأموال اللازمة لأداء العمل اليومي.

###### الإدارة في الشركات الكبيرة

• تُدار بواسطة موظفين يقدمون تقاريرهم إلى المدير المالي.

###### الإدارة في الشركات الصغيرة

• غالباً ما تتخذ قرارات مشابهة للشركات الكبيرة، ولكن باستخدام موارد أقل.

```

نقاط مهمة

* يربح المستثمر من الاستثمار في الأصول إذا ارتفعت قيمتها.

* دراسة الاستثمارات تشمل تحليل الأصول والمحافظ بالإضافة إلى التخطيط المالي.

* البيئة المالية تؤدي دوراً مهماً وتؤثر على قرارات المستثمر.

* في الشركات الكبيرة، تُدار الإدارة المالية بواسطة موظفين تحت إشراف المدير المالي.

Investments

الاستثمار هو عملية توظيف الأموال أو الموارد في مشروع، على أمل الحصول على ربح أكبر في وقت لاحق؛ فعلى سبيل المثال، سوف يربح المستثمر باستثماره في الأصول إن ارتفعت قيمتها. ويطلق على مجموعة الأصول المملوكة للمستثمر اسم المحفظة الاستثمارية. ويُقال إن المحفظة متنوعة عندما تحتوي على مجموعة متنوعة من الأصول المختلفة. وتتناول دراسة الاستثمارات تحليل الأصول الفردية والمحافظ الاستثمارية، بالإضافة إلى التخطيط المالي. وتؤدي البيئة المالية دوراً مهماً في عملية الاستثمار، ويمكن أن تؤثر مجموعة من العوامل على قرار المستثمر بشراء أصول معينة أو بيعها.

Business Finance

دراسة تمويل الأعمال التجارية تسلط الضوء على دور المدير المالي؛ لأن: • المدير المالي هو المسؤول عن الإشراف على ميزانيات المنظمة والتدفقات النقدية الداخلة إلى المنظمة والخارجة منها، وعلى ضمان وجود الأموال اللازمة لأداء العمل اليومي. • في الشركات الكبيرة تُدار الإدارة المالية بواسطة الموظفين الذين يقدمون تقاريرهم إلى المدير المالي. وفي حين أنه يجب على الشركات الصغيرة – بقرارات التي تتخذها الشركات الكبيرة، فإنها غالباً ما تفعل ذلك بالاستعانة بموارد أقل لأداء المهام المنوطة بها.

--- SECTION: 1.1 (ب) الاستثمارات --- Investments الاستثمار هو عملية توظيف الأموال أو الموارد في مشروع، على أمل الحصول على ربح أكبر في وقت لاحق؛ فعلى سبيل المثال، سوف يربح المستثمر باستثماره في الأصول إن ارتفعت قيمتها. ويطلق على مجموعة الأصول المملوكة للمستثمر اسم المحفظة الاستثمارية. ويُقال إن المحفظة متنوعة عندما تحتوي على مجموعة متنوعة من الأصول المختلفة. وتتناول دراسة الاستثمارات تحليل الأصول الفردية والمحافظ الاستثمارية، بالإضافة إلى التخطيط المالي. وتؤدي البيئة المالية دوراً مهماً في عملية الاستثمار، ويمكن أن تؤثر مجموعة من العوامل على قرار المستثمر بشراء أصول معينة أو بيعها. --- SECTION: 1.1 (ج) تمويل الأعمال التجارية --- Business Finance دراسة تمويل الأعمال التجارية تسلط الضوء على دور المدير المالي؛ لأن: • المدير المالي هو المسؤول عن الإشراف على ميزانيات المنظمة والتدفقات النقدية الداخلة إلى المنظمة والخارجة منها، وعلى ضمان وجود الأموال اللازمة لأداء العمل اليومي. • في الشركات الكبيرة تُدار الإدارة المالية بواسطة الموظفين الذين يقدمون تقاريرهم إلى المدير المالي. وفي حين أنه يجب على الشركات الصغيرة – بقرارات التي تتخذها الشركات الكبيرة، فإنها غالباً ما تفعل ذلك بالاستعانة بموارد أقل لأداء المهام المنوطة بها. --- SECTION: الفصل 1 مقدمة في أساسيات المالية --- --- VISUAL CONTEXT --- **FIGURE**: صورة توضيحية لنمو مالي Description: صورة مكدسة من الأوراق النقدية السعودية مع رسم بياني أخضر صاعد يمر فوقها، مما يرمز إلى النمو المالي والاستثمار. Context: يمثل الرسم البياني النمو المالي والاستثمار، وهو موضوع الفصل.